Close
Close
Чтобы задать вопрос прямо в WhatsApp пройдите по ссылке
31 мая 2017

ВЫБИРАЕМ НАДЕЖНЫЕ ИНВЕСТИЦИИ























Меня часто спрашивают, какие инвестиции лучше в плане стабильности и надежности. Сегодня я расскажу о том, как обстоят дела с этими показателями в активах в странах СНГ. Соответственно, в статье изложены все особенности конкретных активов с учетом “местной специфики” стран постсоветского пространства.

Об инвестициях и надежности
Сначала хочу напомнить о том, что такое инвестиции и чем они отличаются от сбережений. Просто купить дом, чтобы в нем жить, или купить золото, чтобы надежно упрятать его в сейф “на черный день” — это сбережения, но никак не инвестиции. Инвестиции обязаны приносить доход. Например, если квартиру или дом сдавать в аренду или продать по возросшей цене — это инвестиция. Если просто жить там — обычное потребление или, в лучшем случае, сохранение сбережений от инфляции.

Скажу сразу: понятие “стабильные” использовать для инвестиций в активы стран СНГ можно очень и очень условно. Самый стабильный актив может утратить стоимость не только по экономическим, но и по политическим причинам. И если на Западе вероятность подобного события довольно низка, то внешнюю и внутреннюю политику стран СНГ, затрагивающие интересы бизнеса, прогнозировать почти невозможно. Но лучше рассмотрим степень надежности каждого из наиболее популярных инвестиционных активов отдельно.

Валюта
Инвестиции в валюту — доступный обывателям и понятный каждому способ заставить свои деньги работать. Что может быть проще? Покупай валюту, подожди, пока она достигнет очередного пика своего роста и продавай. Выглядит все просто.
Из доступных валют можно посоветовать, разумеется, доллар. 
Пока тенденции таковы, что любая другая валюта может колебаться относительно доллара, сам он ведет себя достаточно прогнозируемо. Но на сколько надежно инвестировать в доллар?
Если вы хотите сделать долгосрочные инвестиции, то потерять на такой сделке практически невозможно. Практика показывает: нацвалюты стран СНГ стабильно падают, поэтому, как правило, спустя год (например) купленные доллары можно продать заметно дороже. Тогда ваша инвестиция принесет прибыль.

Но гарантировать это нельзя. Во-первых, момент покупки может совпасть с “паническим” ростом курса доллара, когда его курс находится на подъеме в результате опасений по поводу резкого падения национальной валюты. Так было в 2015 году в России, когда курс доллара успел достичь отметки 80 рублей. Те, кто в тот момент успели закупить валюту, даже спустя два года не смогут продать ее так, чтоб вернуть вложенные рубли. Посмотреть динамику курса можно здесь: http://www.banki.ru/products/currency/usd/ .

Есть и другой, вполне вероятный фактор риска: оживление экономики страны после кризиса. Сейчас экономики Украины и России сильно ослаблены под влиянием объективных внутренних и внешних факторов. Такое положение не будет длиться вечно. И как только экономика оживет, национальные валюты начнут укрепляться относительно доллара или, хотя бы, их курс надолго зафиксируется на одном месте. Как понимаете, в таком случае получить прибыль от продажи валюты не выйдет. А вот потерять деньги за счет маржи купли-продажи — запросто.
Более того, надежными можно считать лишь инвестиции в наличную валюту. Даже биржевая торговля уже намного более рискованна.
Приходите на БЕСПЛАТНЫЙ мастер-класс, где мы разбираем примеры трёх инвест. портфелей на разные стартовые капиталы: 10, 50, 300 тыс рублей
Есть небольшие накопления, но не знаете с чего начать?
бесплатно
СТАРТ: СЕГОДНЯ, 20.00 МСК
Мастер-класс «Начинающий инвестор»
за 1.5 часа вы узнаете
МАСТЕР-КЛАСС
ФЕДОРА СИДОРОВА
Этот мастер-класс про классические и эффективные способы, как начать зарабатывать на инвестициях. Без сомнительных фондов, вложений больших денег и сложных действий. Наглядно увидите, куда и как вкладывать деньги, чтобы через несколько лет они приносили в 2 -5 -7 раз больше. А уже после решите — подходит вам или нет
Узнаете, с чего начать инвестирование, даже если сейчас вы в нем полный ноль
Возьмете свои доходы и расходы под контроль, пропишите план действий на 5 лет вперед
Сделаете первый шаг к формированию инвестиционного портфеля, даже если в кошельке сейчас только 5000 руб
Увидите разборы ситуаций других людей, начинавших с абсолютно разных сумм
Увидите прямо на трансляции, как работает инвестирование и насколько оно подходит вам
Как начать откладывать по 5000 руб сегодня и превратить их в сотни тысяч рублей уже через год благодаря пошаговой системе
Какие же плюсы валютных инвестиций?
  • Нет нужды в большом капитале. Можно инвестировать сколь угодно малые суммы, даже просто купить один доллар
  • Высокая ликвидность. Валюту продать проще, чем любой другой актив.
  • Стабильный рост. В долгосрочной перспективе актив непременно подорожает.
Но не забывайте о рисках:
  • Если покупка происходит на пике курса, можно очень долго ждать, пока цена восстановится.
  • Возможна лишь разовая прибыль (спекулятивная), но не пассивный доход.
  • Крупные суммы валюты сложно реализовать.
Недвижимость
В сознании людей недвижимость относится к самым надежным активам. Реальные помещения, которые можно увидеть и пощупать, вызывают больше доверия, чем акции, которые еще и могут быть выражены лишь в электронной форме на счете депозитария, и даже больше, чем долларовые банкноты.

Этот актив отлично подходит как для сбережения накоплений, так и для получения дохода, то есть, для инвестиций.

Вариантов дохода целых два:
  1. Спекулятивный — за счет продажи недвижимости, когда цена на нее вырастет.
  2. Пассивный — от аренды.
При желании можно совместить оба дохода: сдавать недвижимость и потом, дождавшись выгодной цены, продать ее.

Выглядит все это крайне привлекательно, но…
В период экономического кризиса (а таковой — не редкость, в странах СНГ), цены на недвижимость, особенно коммерческую, резко падают. Речь о ценах в долларах, так как номинальная цена в национальной валюте может продолжать расти за счет девальвации последней. С арендой в таком случае дела обстоят еще хуже — вместо стабильного дохода можно заполучить долгосрочные убытки на содержание пустующей недвижимости. Вряд ли вас обрадует такая перспектива.

В чем плюсы инвестирования в недвижимость?
  • Данный актив стабильно растет в средней — и долгосрочной перспективе.
  • Актив можно использовать для собственных нужд (проживание, ведение бизнеса).
  • При желании можно получать пассивный и активный доход.

Казалось бы, выглядит отлично. Но нельзя забывать о минусах:
  • Недвижимость — низколиквидный актив. Иногда приходится терять месяцы времени, чтобы конвертировать его в наличные по приемлемой цене. Во время кризиса это сделать практически невозможно.
  • Доходы от аренды невысоки, сопоставимы с процентами по депозиту.
  • Для инвестиций нужна крупная сумма.
  • Во время кризиса можно остаться без доходов от аренды.

Банковские депозиты
Низкая доходность по депозитам оставляет сомнения, можно ли считать их инвестициями. Я считаю, что это больше похоже на сбережение. Особенно если учесть, что при стремительной инфляции можно потерять, а не приумножить депозит в нацвалюте. 
С другой стороны, доходность от аренды недвижимости также невелика, но она безусловно относится к инвестициям. Потому банковские вклады, при их относительной стабильности и консервативности как источника дохода, относятся к инвестициям.

Стабильность доходов от депозитов весьма условна. Как сказано выше, вклады в нацвалюте подвержены большому риску при девальвации. А в странах СНГ он особенно высок сегодня.

Как вариант, можно вложиться в валютный депозит. Но и тут можно прогореть, если банк обанкротится. Существующая государственная система гарантирования вкладов покрывает лишь сравнительно маленькие депозиты. Плюс никто не даст гарантий, что правительство не введет какие-нибудь меры по фактическому ограблению валютных вкладчиков, переведя депозиты в нацвалюту по фиксированному курсу.
Потому в наших условиях я не отнес бы депозиты к надежным инвестициям.

Что в них привлекательного?
  • Вы можете инвестировать малые суммы.
  • Механизм депозита прост и понятен.
  • Ликвидность депозита на выше, чем даже у валюты.
  • При обилии предложений на рынке всегда можно сделать выбор приемлемых условий вклада.

Недостатков у депозитов три:
  • Низкая доходность.
  • Ненадежность отечественной банковской системы, что может стать причиной полной потери вклада.
  • Высокий риск потерять большую часть сбережений при девальвации.
Золото
Этот актив веками ассоциировался с надежностью. Но не буду даже вспоминать историю, когда золото в Европе резко упало в цене после открытия Америки Колумбом. Достаточно того, что с 2011 года цена золота упала более, чем на треть (разумеется, в долларовых ценах).

Обыватели могли не заметить этого, ведь из-за девальвации нацвалют России и Украины, номинальная цена золотых слитков не падала. Фактически все инвесторы, разместившие свои деньги в золоте, сильно проиграли. Но в долгосрочной перспективе цена золота будет только расти, потому что это невозобновляемый ограниченный ресурс, спрос на который постоянно растет.

Отмечу: к стабильным активам можно отнести только золотые банковские слитки. Производные от них, например, “металлические счета” или инвестиционные монеты, подвержены рискам еще сильнее.

Если вы решитесь вложить деньги в золото, сможете получить такие плюсы:
  • Владение реальным, “ощутимым” активом, который можно взять в руки.
  • Уверенность в долгосрочном росте актива.
  • Доступность инвестирования небольшого капитала.

Но не забывайте о недостатках и рисках:
  • Продать золото намного сложнее, чем купить (если не демпинговать, но тогда можно не заработать, а потерять);
  • Пассивный доход и золото несовместимы. Заработать на золоте можно лишь раз — продать его после роста цены.
  • Цена на золото растет не всегда. Поэтому для получения дохода приходится выжидать.
Все остальные инвестиции в наших условиях нельзя отнести к стабильным даже условно
Высокие экономические и политические риски не делают вложения в акции, облигации и прочие активы надежным мероприятием. Зато тут, при хорошем стечении обстоятельств, можно получить хорошую прибыль. Не забывайте, что чем более рискованный актив, тем выше его потенциальная доходность.